Aave, suurin hajautettu rahoituspalvelualusta (DeFi) lukittujen varojen määrällä mitattuna, kärsi 8,45 miljardin dollarin pankkiryntäyksestä, kun käyttäjät vetivät varojaan massoittain. Alustan perustaja selitti haavoittuvuuksia nimettömillä kolmansien osapuolien tahoilla, mutta riippumattomat tiedot viittaavat siihen, että Aaven omassa riskiarkkitehtuurissa oli vakavia puutteita.
Miten pankkiryntäys eteni
Muutaman päivän kuluessa tallettajat nostivat noin 8,45 miljardia dollaria Aaven lainapoolista. Pako sai alkunsa, kun useat alustalla tehdyt transaktiot herättivät huolta likviditeetistä ja vakuuksien turvallisuudesta. Vaikka tarkka sytytyskipinä on epäselvä, varojen ulosvirtauksen laajuus on yksi DeFi-historian suurimmista massapoistumisista.
Perustaja syytti heti ulkopuolisia toimijoita väittäen, että viat kolmansien osapuolten integraatioissa – eivät Aaven ydinälykkäät sopimukset – olivat syynä. Mitään tiettyjä kolmansia osapuolia ei ole nimetty, eikä perustaja toimittanut todisteita, jotka yhdistäisivät pankkiryntäyksen ulkopuoliseen koodiin.
Mitä riippumattomat tiedot paljastavat
DeFi-riskimittareita seuraavien yritysten analyysi kertoo toisenlaista tarinaa. Heidän raporttiensa mukaan Aaven riskiparametrit – mukaan lukien laina-arvo-suhteet, likvidaatiokynnykset ja oraakkeliriippuvuus – sisälsivät systeemisiä heikkouksia, jotka olivat olemassa ennen pankkiryntäystä. Tiedot osoittavat, että alustan oma arkkitehtuuri mahdollisti kaskadimaiset likvidaatiot, jotka pahensivat käyttäjien paniikkia.
Esimerkiksi jotkin Aaven pooleista sisälsivät varoja, joilla on korkea hintavolatiliteetti ja alhainen likviditeetti, mikä lisäsi äkillisten vakuusvajeiden todennäköisyyttä. Riippumattomat löydökset viittaavat siihen, että vaikka kolmannen osapuolen ongelmia olisi ollut, sisäiset suunnitteluratkaisut tekivät alustasta hauraan stressitilanteissa.
Aaven vastaus ja laajempi DeFi-keskustelu
Aave ei ole julkaissut jälkikäteisanalyysiä tai yksityiskohtaista korjaussuunnitelmaa. Perustajan keskittyminen ulkopuolisiin uhkiin toistaa mallia, jossa DeFi-protokollat siirtävät vastuun ulkopuolisille toimijoille tapahtumien jälkeen. Kriitikot väittävät, että sektorin on otettava vastuu omista riskimalleistaan, varsinkin kun se käsittelee miljardeja käyttäjävaroja.
8,45 miljardin dollarin pankkiryntäys herättää kysymyksiä siitä, onko DeFin kasvu ylittänyt sen turvamekanismit. Aave pysyy alan suurimpana toimijana, mutta kuilu sen kertomuksen ja riippumattomien tietojen välillä voi heikentää luottamusta edelleen.
Alustan perustaja eivätkä sen kehittäjät ole asettaneet julkista aikataulua täydelle tarkastukselle tai riskikehyksen muutoksille. Ennen sitä käyttäjät ja analyytikot jatkavat eriävien kertomusten vertailua siitä, mikä meni pieleen.
