Vain muutama kuukausi sen jälkeen, kun Etelä-Afrikka poistettiin maailmanlaajuiselta rahanpesun tarkkailulistalta, se saattaa päätyä takaisin sille. Financial Action Task Force (FATF) harkitsee ilmeisesti maan uudelleenlistaamista valtioiden joukkoon, joilla on heikot rahanpesun torjuntatoimet – toimenpide, joka voisi horjuttaa sijoittajien luottamusta, lisätä rahoituslaitosten vaatimustenmukaisuuskustannuksia ja rasittaa laajempaa rahoituspalvelusektoria.
Mikä herätti uuden tarkastelun
Etelä-Afrikka poistettiin FATF:n niin sanotulta harmaalta listalta vuoden 2023 lopulla vuosien ponnistelujen jälkeen oikeudellisen ja sääntelykehyksen vahvistamiseksi. Viimeaikaiset arviot kuitenkin viittaavat siihen, ettei edistys ollut niin vankkaa kuin alun perin ajateltiin. FATF tarkastelee nyt, täyttääkö maa edelleen vaaditut standardit, ja varhaiset merkit eivät ole lupaavia.
Tarkkoja puutteita ei ole vielä julkistettu yksityiskohtaisesti. Mahdollinen peruutus kuitenkin osoittaa, että FATF pitää Etelä-Afrikan vaatimustenmukaisuutta hauraana – ja mahdollisesti kestämättömänä ilman syvällisempiä rakenteellisia uudistuksia.
Miten uudelleenlistaaminen voisi vaikuttaa talouteen
Paluu harmaalle listalle olisi enemmän kuin mainehaitta. Pankit ja muut rahoituslaitokset kohtaisivat tiukempia asianmukaisia tarkasteluvaatimuksia erityisesti rajat ylittävissä tapahtumissa. Tämä tarkoittaa tyypillisesti korkeampia toimintakustannuksia, jotka usein siirretään asiakkaille.
Ulkomaiset sijoittajat, jotka ovat jo varovaisia kehittyvillä markkinoilla, saattavat muuttua entistä epäluuloisemmiksi. Harmaan listan leima voi vaikeuttaa suoria ulkomaisia investointeja aiheuttamalla lisätarkastuksia maahan tuleville tai sieltä lähteville varoille. Maalle, joka tarvitsee pääomavirtoja kasvun tukemiseksi, tämä on vakava vastatuuli.
Ajoitus ei voisi olla huonompi. Etelä-Afrikan talous kamppailee korkean työttömyyden, jatkuvien sähkökatkosten ja heikon finanssiaseman kanssa. Vaatimustenmukaisuuden kitkan lisääminen rahoitusjärjestelmään uhkaa hidastaa liiketoimintaa – juuri silloin, kun maan pitäisi nopeuttaa sitä.
Mitä Etelä-Afrikan on tehtävä pysyäkseen poissa listalta
Välttääkseen uudelleenlistaamisen Etelä-Afrikan on osoitettava, että sen rahanpesun torjuntajärjestelmä on sekä vankka että aktiivisesti täytäntöönpantu. Tämä sisältää edistymisen osoittamista talousrikosten syytteeseenpanossa, porsaanreikien sulkemista, jotka mahdollistavat laittoman rahan virtaamisen pöytälaatikkoyhtiöiden kautta, ja sen varmistamista, että sääntelyviranomaisilla on resurssit pysyä kehittyvien uhkien perässä.
Hallitus on jo ilmoittanut ottavansa asian vakavasti, mutta FATF:n aikataulu on tiukka. Lopullinen päätös odotetaan viikkojen kuluessa. Jos arvio menee Pretoriaa vastaan, maa saattaa löytää itsensä takaisin harmaalta listalta nopeammin kuin se sieltä poistui.
Tällä hetkellä Johannesburgin finanssialueella leijuu kysymys: ei se, voiko Etelä-Afrikka palauttaa asemaansa – vaan se, pystyykö se pitämään kiinni siitä, mitä se on jo saavuttanut.
