Проект Agorá Банка международных расчётов (BIS) завершил тест токенизированных трансграничных платежей на сумму $1 млн. В испытании приняли участие 28 финансовых институтов и центральных банков. В ходе теста средства перемещались в шести валютах с использованием комбинации токенизированных резервов центральных банков и депозитов коммерческих банков.
Как проходили расчёты
Проект Agorá использовал общий реестр для расчётов в реальном времени. Каждый участвующий центральный банк выпускал токенизированные резервы. Коммерческие банки вносили токенизированные депозиты. Затем система взаимозачитывала позиции по шести валютам — BIS не назвал их, но тест охватывал основные мировые валюты. Сумма в $1 млн представляет собой общий объём расчётов за время упражнения.
Идея заключается в том, чтобы банки и центральные банки могли совершать операции напрямую на общей платформе, исключая цепочку банков-корреспондентов, которая обычно замедляет трансграничные платежи. Токенизация означает, что каждая единица валюты существует в виде цифрового токена в реестре, который можно программировать и отслеживать.
Существующие системы трансграничных платежей медленны, дороги и непрозрачны. Одна транзакция может проходить через несколько посредников, каждый из которых добавляет комиссии и задержки. Токенизированные деньги центральных банков могут изменить это. Если центральные банки выпустят цифровые валюты, работающие на общей платформе, расчёты могут занимать секунды, а не дни. BIS уже много лет выступает за более быстрые и дешёвые трансграничные платежи. Проект Agorá — один из нескольких экспериментов в рамках его Инновационного центра.
Тест показал, что токенизированные резервы центральных банков и депозиты коммерческих банков могут сосуществовать в одном реестре. Это важно. Это означает, что центральные банки не обязаны отказываться от контроля над своими деньгами, а коммерческие банки по-прежнему могут использовать собственные депозиты. Система сохранила двухуровневую банковскую структуру, добавив скорость и прозрачность.
Это была проверка концепции, а не действующая система. BIS не объявил сроки перехода к пилотному этапу или производственной эксплуатации. Регуляторам предстоит решить юридические и управленческие вопросы — кто управляет реестром, как урегулируются споры, что произойдёт в случае банкротства участника. 28 участвовавших институтов, вероятно, передадут свои выводы в продолжающиеся обсуждения в BIS и других органах, устанавливающих стандарты.
Главный вопрос — сможет ли модель масштабироваться. Тест на $1 млн с несколькими валютами — это одно. Глобальные платёжные потоки достигают триллионов долларов ежедневно. Договориться о единой платформе с центральными и коммерческими банками по всему миру — политическая и техническая задача. Проект Agorá доказал, что концепция работает. Теперь начинается самое сложное.
