KPMG Canada uppmanar den federala regeringen att utveckla suveräna digitala betalningssystem – ett betalningssystem som ägs och drivs helt inom landet. Konsultföretaget argumenterar för att en sådan infrastruktur skulle stärka Kanadas konkurrenskraft och locka mer fintech-investeringar, samtidigt som man erkänner att det innebär reella genomföranderisker att bygga det från grunden.
Tryck på för inhemsk betalningsinfrastruktur
Rekommendationen, som beskrivs i en nyligen publicerad rapport från KPMG Canada, fokuserar på att skapa betalningssystem som inte är beroende av utländska nätverk. Just nu förlitar sig de flesta kanadensiska transaktioner på system som Visa, Mastercard eller USA-baserade clearinghus. Företaget menar att det gör landet sårbart och mindre attraktivt för tech-startups som söker en stabil, oberoende miljö att bygga vidare på.
KPMG Canada nämnde inga specifika konkurrenter, men logiken är tydlig: många länder, från Indien till Europeiska unionen, har byggt eller håller på att bygga sina egna digitala betalningssystem. Kanadas nuvarande lapptäcke, menar företaget, sätter landet i ett underläge när det gäller att konkurrera om global fintech-talang och investeringar.
Locka fintech-dollar
Suveräna betalningssystem skulle kunna göra Kanada till en mer förutsägbar plats för fintech-företag att verka, enligt rapporten. Istället för att navigera regler som satts av utländska kortnätverk skulle utvecklare arbeta med en enda, inhemsk standard. Den tydligheten, hävdar KPMG, skulle sänka trösklarna för startups och potentiellt påskynda innovation inom betalningar, utlåning och andra områden.
Konsultföretaget pekar på den växande volymen digitala transaktioner i Kanada och den ökande rollen för icke-bankaktörer. Utan ett suveränt system riskerar landet att se dessa möjligheter flöda till jurisdiktioner med mer integrerade betalningsekosystem.
Genomförandeutmaningen
Men KPMG skönmålade inte hindren. Att bygga suveräna digitala betalningssystem från grunden är en enorm uppgift. Det kräver samordning mellan banker, tillsynsmyndigheter, betalningsförmedlare och tech-företag – och det innan en enda rad kod har skrivits.
Genomföranderiskerna inkluderar tekniska problem, förseningar, kostnadsöverskridanden och möjligheten att systemet inte får tillräckligt fotfäste för att ersätta befintliga nätverk. Rapporten varnar för att även med bästa design fungerar ett nytt betalningssystem bara om handlare, konsumenter och finansinstitut faktiskt använder det.
Det finns också frågan om vem som betalar för det. KPMG:s analys angav ingen prislapp, men liknande projekt i andra länder har kostat miljarder dollar. Företaget föreslår en modell med offentlig-privat samarbete, även om man inte detaljerade hur det skulle struktureras.
Rapporten ligger nu på beslutsfattarnas bord i Ottawa. Hittills finns inget officiellt svar från Finansdepartementet eller Kanadas centralbank. KPMG Canadas rekommendation är en av många som sannolikt kommer att dyka upp när regeringen granskar sin digitala strategi inför nästa federala budget.
Den stora frågan är om Kanada kommer att agera tillräckligt snabbt för att bygga sina egna system innan marknaden låses fast vid utländska alternativ. Ingen tidslinje har föreslagits, och genomföranderiskerna förblir en tung motvikt till de potentiella fördelarna.
