Black Hills zgodziło się zainwestować 1,8 miliarda dolarów w dostawy energii dla centrum danych Google w Cheyenne w stanie Wyoming. Zobowiązanie ogłoszone w tym tygodniu jest jedną z największych inwestycji przedsiębiorstw użyteczności publicznej związanych z pojedynczym obiektem technologicznym i podkreśla, jak ogromne zapotrzebowanie na energię elektryczną generuje boom na sztuczną inteligencję.
Umowa zapewnia Google dedykowane źródło zasilania dla kampusu, który rozbudowuje się od lat. Stawia także Black Hills w sytuacji, w której musi zapewnić nowe moce wytwórcze i przesyłowe – koszty te ostatecznie pojawią się na rachunkach odbiorców, jeśli regulatorzy nie podejmą interwencji.
Dlaczego Google potrzebuje dedykowanej umowy na dostawy energii
Centra danych nie są jak inni klienci komercyjni. Działają przez całą dobę, pobierają setki megawatów w szczytowych momentach i potrzebują energii, która nie będzie migać. W miarę jak Google zwiększa obciążenia związane ze sztuczną inteligencją w Cheyenne, lokalna sieć nie jest w stanie wchłonąć tego obciążenia bez modernizacji. Black Hills obiecuje przeprowadzić te modernizacje – nowe linie, stacje transformatorowe i prawdopodobnie dodatkowe moce wytwórcze – za 1,8 miliarda dolarów.
Porozumienie przenosi część ryzyka związanego z obsługą ogromnego obciążenia z ogólnej bazy taryfowej przedsiębiorstwa na umowę z jednym, wiarygodnym kredytowo klientem. Tak przynajmniej wygląda teoria. Szczegóły dotyczące tego, kto za co płaci, nie zostały w pełni ujawnione.
Co Black Hills na tym zyskuje
Dla Black Hills umowa zapewnia długoterminowy strumień przychodów od najemcy z listy Fortune 500. Daje także przedsiębiorstwu uzasadnienie do inwestowania w infrastrukturę, którą w przeciwnym razie trudno byłoby uzasadnić w stanie o małej populacji i skromnym wzroście zapotrzebowania. Regulatorzy z Wyoming będą musieli jeszcze zatwierdzić mechanizm odzyskiwania kosztów, a rzecznicy konsumentów prawdopodobnie dokładnie przeanalizują wszelkie zapisy pozwalające przedsiębiorstwu przenieść koszty na klientów indywidualnych, jeśli prognozy popytu Google się nie sprawdzą.
Kwota 1,8 miliarda dolarów to zobowiązanie, a nie zrealizowany wydatek. Będzie ona uruchamiana przez lata w miarę rozbudowy centrum danych. Black Hills nie podało dokładnie, ile megawatów obejmuje umowa ani kiedy popłynie pierwsza nowa energia.
Wzorzec dla innych przedsiębiorstw użyteczności publicznej
Przedsiębiorstwa użyteczności publicznej w całym kraju przyglądają się temu uważnie. Firmy technologiczne podpisują podobne porozumienia w Wirginii, Oregonie i Teksasie, ale niewiele z nich wiąże się z zaangażowaniem tak dużego kapitału przez jedno przedsiębiorstwo na rzecz jednego klienta. Jeśli model z Cheyenne się sprawdzi – jeśli Black Hills osiągnie zwrot bez obciążania odbiorców osieroconymi kosztami – może stać się domyślnym podejściem do obsługi centrów danych AI na obszarach wiejskich.
Jeśli tak się nie stanie, precedens może zahamować inne transakcje. Ryzyko jest asymetryczne: Google może wycofać się z lokalizacji, jeśli energia stanie się zbyt droga, ale Black Hills nie może wycofać się z linii przesyłowych, które buduje.
Na co zwrócić uwagę w dalszej kolejności
Wyoming Public Service Commission przeanalizuje plan odzyskiwania kosztów w nadchodzących miesiącach. Black Hills nie złożyło jeszcze formalnego wniosku taryfowego, a harmonogram budowy zależy od pozwoleń i dostępności łańcucha dostaw transformatorów i innego sprzętu, który w całej branży pozostaje opóźniony.
Google ze swojej strony nie ujawniło, czy kampus w Cheyenne będzie hostować trenowanie AI, wnioskowanie czy ogólne usługi chmurowe. To rozróżnienie ma znaczenie dla profilu obciążenia. Klastry treningowe mogą być ograniczane; wnioskowanie dla produktów na żywo nie może. Przedsiębiorstwo będzie musiało wiedzieć, dla którego z nich buduje.
