A Nemzetközi Fizetések Bankja (BIS) kilép a szimulációs módból a Project Agorá kapcsán. A BIS ezen a héten megkezdte a tokenizált banki fizetések valós értékű tesztelését a Visa, a JPMorgan, az UBS és a Deutsche Bank részvételével. A cél: a határokon átnyúló átutalások gyorsabbá és olcsóbbá tétele, miközben a megfelelőségi ellenőrzések a meglévő pénzügyi rendszeren belül maradnak. A kezdeményezés egy egységes fizetési főkönyvön keresztül kapcsolja össze a központi bankokat, amely egy blokklánc-alapú rendszeren működik.
Mit csinál valójában az Agorá
A projekt egy megosztott főkönyvet épít, ahol a központi bankok és a kereskedelmi bankok közvetlenül számolnak el tokenizált fizetéseket. Ahelyett, hogy egy sor levelezőbankon keresztül menne, egy JPMorgan-ügyfél New York-i és egy UBS-ügyfél zürichi fizetése egyetlen főkönyvön mozog. A megfelelőségi ellenőrzések – pénzmosás elleni védelem, szankciós szűrés – a belépési és kilépési pontokon történnek, nem külön lépésben. A BIS szerint ez az elszámolási időt napokról közel azonnalira csökkenti, és drasztikusan mérsékli a több nostro számla fenntartásának költségét.
Miért ezek a partnerek
A Visa a kártyahálózati síneket és a tokenizációs tapasztalatot hozza. A JPMorgan üzemelteti az egyik legnagyobb, gyártásban lévő blokklánc-alapú fizetési rendszert – az Onyx hálózatot. Az UBS és a Deutsche Bank Európa legnagyobb határokon átnyúló fizetési kibocsátói közé tartozik. A fizetési óriás, egy amerikai nagykereskedelmi bank és két európai hitelező kombinációja reális forgalmi mintákat és szabályozási rendszereket biztosít a teszt számára. A BIS nem közölte, hogy más nagy bankok miért nem kerültek be, de a négy résztvevő elegendő forgalmat fed le ahhoz, hogy megterhelje a rendszert.
A megfelelőségi trükk
A határokon átnyúló fizetésekben mindig nehéz volt a sebességet az előírásokkal összeegyeztetni. A jelenlegi rendszerek a tranzakciókat éjszaka kötegelve dolgozzák fel, és később végzik el az ellenőrzéseket. Az Agorá ezeket az ellenőrzéseket beépíti a tranzakciós folyamatba. Egy fizetési token metaadatokat hordoz a feladóról, a kedvezményezettről és a célról. A központi banki főkönyv automatikusan érvényesíti a szabályokat – ha egy fizetés nem megy át a szankciós ellenőrzésen, nem számolódik el. Ez azt jelenti, hogy a bankoknak nem kell választaniuk az azonnali elszámolás és a szabályozási kockázat között. A BIS arra fogad, hogy ez a modell skálázható anélkül, hogy megsértené a meglévő jogi keretet.
A valós értékű tesztek 2026 második felében futnak. A BIS nem határozott meg nyilvános ütemtervet a teljes bevezetésre, de az eredmények valószínűleg meghatározzák, hogy a központi bankok hogyan közelítenek a tokenizációhoz a nagykereskedelmi fizetések terén. Ha a tesztek működnek, a következő lépés a részt vevő központi bankok és kereskedelmi hitelezők körének bővítése. Ha nem – ha a késleltetés vagy a csalás elleni védekezés teljes terhelés mellett meghibásodik – a projekt visszakerülhet a tervezőasztalra. Jelenleg a négy partner élő tranzakciókat dolgoz fel, és a kriptoipar figyeli, hogy egy központi bank által működtetett főkönyv valóban felülmúlhatja-e a meglévő rendszert.
