ธนาคารเพื่อการชำระหนี้ระหว่างประเทศ (BIS) กำลังดำเนินการย้ายโครงการ Agorá ออกจากโหมดจำลอง สัปดาห์นี้ BIS เริ่มการทดสอบมูลค่าจริงของการชำระเงินของธนาคารที่ใช้โทเค็นร่วมกับ Visa, JPMorgan, UBS และ Deutsche Bank เป้าหมายคือทำให้การโอนเงินข้ามพรมแดนรวดเร็วและถูกลง ขณะเดียวกันก็รักษาการตรวจสอบการปฏิบัติตามกฎระเบียบไว้ภายในระบบการเงินที่มีอยู่ โครงการนี้เชื่อมโยงธนาคารกลางบนบัญชีแยกประเภทการชำระเงินแบบรวมศูนย์ที่ทำงานบนระบบที่ใช้บล็อกเชน
สิ่งที่ Agorá ทำจริง ๆ
โครงการนี้สร้างบัญชีแยกประเภทร่วมที่ธนาคารกลางและธนาคารพาณิชย์สามารถชำระบัญชีการชำระเงินที่ใช้โทเค็นได้โดยตรง แทนที่จะส่งผ่านห่วงโซ่ของธนาคารตัวแทน การชำระเงินจากลูกค้าของ JPMorgan ในนิวยอร์กไปยังลูกค้าของ UBS ในซูริกจะเคลื่อนที่บนบัญชีแยกประเภทเดียว การตรวจสอบการปฏิบัติตามกฎระเบียบ — การป้องกันการฟอกเงิน การคัดกรองการคว่ำบาตร — จะเกิดขึ้นที่จุดเข้าและออก ไม่ใช่ในขั้นตอนแยกต่างหาก BIS ระบุว่าสิ่งนี้ช่วยลดระยะเวลาการชำระบัญชีจากหลายวันเป็นเกือบจะทันที และลดต้นทุนในการดูแลบัญชี nostro หลายบัญชีลงอย่างมาก
เหตุใดจึงเลือกพันธมิตรเหล่านี้
Visa นำเสนอประสบการณ์ด้านรางเครือข่ายบัตรและการสร้างโทเค็น JPMorgan ดำเนินการระบบการชำระเงินที่ใช้บล็อกเชนที่ใหญ่ที่สุดแห่งหนึ่งในเชิงปฏิบัติการ นั่นคือเครือข่าย Onyx UBS และ Deutsche Bank เป็นหนึ่งในผู้ริเริ่มการชำระเงินข้ามพรมแดนรายใหญ่ที่สุดในยุโรป การผสมผสานระหว่างยักษ์ใหญ่ด้านการชำระเงิน ธนาคารค้าส่งของสหรัฐฯ และธนาคารในยุโรปสองแห่งทำให้การทดสอบนี้มีรูปแบบการรับส่งข้อมูลและระบบการกำกับดูแลที่สมจริง BIS ไม่ได้ระบุว่าเหตุใดจึงไม่รวมธนาคารใหญ่อื่น ๆ แต่พันธมิตรทั้งสี่ครอบคลุมปริมาณเพียงพอที่จะทดสอบระบบอย่างหนัก
เคล็ดลับด้านการปฏิบัติตามกฎระเบียบ
ส่วนที่ยากในการชำระเงินข้ามพรมแดนคือการสร้างสมดุลระหว่างความเร็วและกฎระเบียบมาโดยตลอด ระบบปัจจุบันจะรวมรายการข้ามคืนและดำเนินการตรวจสอบในภายหลัง Agorá ฝังการตรวจสอบเหล่านั้นไว้ในขั้นตอนการทำธุรกรรม โทเค็นการชำระเงินมีข้อมูลเมตาเกี่ยวกับผู้ส่ง ผู้รับ และวัตถุประสงค์ บัญชีแยกประเภทของธนาคารกลางจะบังคับใช้กฎโดยอัตโนมัติ — หากการชำระเงินไม่ผ่านการตรวจสอบการคว่ำบาตร ก็จะไม่มีการชำระบัญชี ซึ่งหมายความว่าธนาคารไม่ต้องเลือกระหว่างการชำระบัญชีทันทีและความเสี่ยงด้านกฎระเบียบ BIS เดิมพันว่าโมเดลดังกล่าวสามารถขยายขนาดได้โดยไม่ทำลายกรอบกฎหมายที่มีอยู่
การทดสอบมูลค่าจริงจะดำเนินไปจนถึงครึ่งหลังของปี 2026 BIS ยังไม่ได้กำหนดกรอบเวลาสาธารณะสำหรับการนำไปใช้อย่างเต็มรูปแบบ แต่ผลลัพธ์น่าจะมีอิทธิพลต่อวิธีที่ธนาคารกลางเข้าถึงการสร้างโทเค็นสำหรับการชำระเงินค้าส่ง หากการทดสอบได้ผล ขั้นตอนต่อไปคือการขยายกลุ่มธนาคารกลางและธนาคารพาณิชย์ที่เข้าร่วม หากไม่ได้ผล — หากความหน่วงหรือการควบคุมการฉ้อโกงล้มเหลวภายใต้ภาระงานเต็มที่ — โครงการอาจต้องกลับไปที่กระดานวาดภาพ ในตอนนี้ พันธมิตรทั้งสี่กำลังประมวลผลธุรกรรมจริง และอุตสาหกรรมคริปโตกำลังจับตาดูว่าบัญชีแยกประเภทที่ดำเนินการโดยธนาคารกลางสามารถเอาชนะระบบที่มีอยู่ได้จริงหรือไม่
