Better Home & Finance y Coinbase cerraron esta semana la primera hipoteca en EE.UU. respaldada por Fannie Mae que utiliza Bitcoin para el pago inicial. El acuerdo marca la primera vez que se utilizan activos digitales en un producto de vivienda respaldado por el gobierno desde la directiva de la Agencia Federal de Financiamiento de Vivienda de junio de 2025. Está dirigido directamente a prestatarios que califican por crédito pero carecen de efectivo tradicional para los pagos iniciales.
Cómo funciona el sistema de dos préstamos
\nLa estructura combina una hipoteca estándar respaldada por Fannie Mae con un préstamo privado garantizado con criptoactivos. Los prestatarios realizan un solo pago mensual que cubre ambos. Bitcoin o USDC garantiza únicamente la parte del pago inicial. Coinbase Prime mantiene las criptomonedas pignoradas sin llamadas de margen. La garantía permanece segura a menos que los pagos se retrasen por 60 días o más.
Se aplican reglas estrictas de garantía
\nBitcoin requiere una cobertura del 250% del monto del préstamo para el pago inicial. USDC necesita solo un 125% por ser una stablecoin. La Agencia Federal de Financiamiento de Vivienda estableció estos umbrales cuando autorizó los activos digitales en el mercado hipotecario de 18,5 billones de dólares el año pasado. Esa directiva hizo posible este producto sin nueva legislación.
Por qué este momento es importante
\nEl cuarenta y uno por ciento de los clientes preaprobados de Better califican por ingresos y crédito pero no pueden reunir los pagos iniciales tradicionales. La edad media del comprador de vivienda por primera vez es ahora de 40 años, frente a los 32 de hace una década. Muchos tienen activos en criptomonedas pero no ahorros en efectivo. Este producto cierra esa brecha.
Impacto inmediato en los clientes
\nLos primeros adoptantes evitan vaciar sus cuentas de ahorro para los pagos iniciales. Mantienen sus criptomonedas mientras compran casas. Better reporta un fuerte interés de su grupo de preaprobados. El prestamista no compartió el volumen exacto pero confirmó que múltiples solicitudes están en proceso.
Cuántos prestatarios elegirán préstamos respaldados por criptomonedas en lugar de ahorros tradicionales es ahora la pregunta abierta, ya que el 41% de los clientes calificados de Better carecen de efectivo.
