Better Home & Finance và Coinbase đã hoàn tất khoản thế chấp đầu tiên tại Mỹ do Fannie Mae bảo lãnh, sử dụng Bitcoin cho khoản trả trước trong tuần này. Thỏa thuận đánh dấu lần đầu tiên tài sản kỹ thuật số được sử dụng trong một sản phẩm nhà ở được liên bang bảo lãnh kể từ chỉ thị tháng 6 năm 2025 của Cơ quan Tài chính Nhà ở Liên bang. Nó nhắm trực tiếp đến những người vay đủ điều kiện về tín dụng nhưng thiếu tiền mặt truyền thống cho khoản trả trước.
Cách Hệ Thống Hai Khoản Vay Hoạt Động
Cấu trúc kết hợp một khoản thế chấp tiêu chuẩn do Fannie Mae bảo lãnh với một khoản vay tư nhân thế chấp bằng tiền mã hóa. Người vay chỉ phải trả một khoản hàng tháng cho cả hai. Bitcoin hoặc USDC chỉ bảo đảm cho phần khoản trả trước. Coinbase Prime nắm giữ tài sản thế chấp đã cam kết mà không có yêu cầu ký quỹ. Tài sản thế chấp vẫn an toàn trừ khi các khoản thanh toán bị chậm từ 60 ngày trở lên.
Quy Tắc Thế Chấp Nghiêm Ngặt Được Áp Dụng
Bitcoin yêu cầu mức bảo đảm 250% số tiền vay cho khoản trả trước. USDC chỉ cần 125% vì nó là một stablecoin. Cơ quan Tài chính Nhà ở Liên bang đã đặt ra các ngưỡng này khi cho phép sử dụng tài sản kỹ thuật số trong thị trường thế chấp trị giá 18,5 nghìn tỷ đô la vào năm ngoái. Chỉ thị đó đã làm cho sản phẩm này khả thi mà không cần luật mới.
Tại Sao Thời Điểm Này Quan Trọng
Bốn mươi mốt phần trăm khách hàng được phê duyệt trước của Better đủ điều kiện về thu nhập và tín dụng nhưng không thể xoay sở được các khoản trả trước truyền thống. Độ tuổi trung bình của người mua nhà lần đầu hiện nay là 40—tăng từ 32 so với một thập kỷ trước. Nhiều người có tài sản tiền mã hóa nhưng không có tiền tiết kiệm. Sản phẩm này lấp đầy khoảng trống đó.
Tác Động Ngay Lập Tức Đến Khách Hàng
Những người áp dụng sớm tránh được việc rút cạn tài khoản tiết kiệm cho các khoản trả trước. Họ giữ lại tiền mã hóa của mình trong khi mua nhà. Better báo cáo sự quan tâm mạnh mẽ từ nhóm được phê duyệt trước. Người cho vay không chia sẻ số lượng chính xác nhưng xác nhận có nhiều đơn đăng ký đang được xử lý.
Câu hỏi mở bây giờ là bao nhiêu người vay sẽ chọn các khoản vay thế chấp bằng tiền mã hóa thay vì tiết kiệm truyền thống, khi 41% khách hàng đủ điều kiện của Better thiếu tiền mặt.
