Het Britse ministerie van Buitenlandse Zaken, Gemenebest en Ontwikkeling heeft vorige maand Huobi Global S.A. aangewezen — de in Panama gevestigde entiteit achter de HTX-beurs — met de beschuldiging dat het bedrijf meer dan $1,5 miljard naar Russische netwerken heeft doorgesluisd, waaronder de gesanctioneerde entiteiten A7 en Garantex. De stap, aangekondigd op 26 mei, markeert de eerste keer dat Groot-Brittannië bankachtige sancties heeft toegepast op een cryptobeurs, waarbij Britse bedrijven worden verplicht om eventuele blootgestelde fondsen te bevriezen en te traceren.
Wat de sancties daadwerkelijk doen
De aanwijzing noemt 18 entiteiten en behandelt HTX effectief als een gesanctioneerde bank. Elk in het VK geregistreerd bedrijf of individu dat activa aanhoudt die aan de beurs zijn gelinkt, moet deze nu bevriezen en de bezittingen melden bij het Office of Financial Sanctions Implementation. De reikwijdte is breed: nalevingstools markeren nu elke wallet die ooit interactie heeft gehad met HTX — zelfs transacties van jaren vóór de aanwijzing, aldus blockchainonderzoeker ZachXBT.
Die retroactieve tagging zorgt voor een puinhoop, betoogt hij. “Nalevingstools markeren in de meeste gevallen elke wallet die fondsen van HTX heeft ontvangen als hoog risico, zelfs als het een legitieme gebruiker was jaren vóór de sancties,” postte ZachXBT kort na de aankondiging. Het gevolg: risicoscores worden betekenisloos voor een groot deel van de Aziatische retailgebruikers die de beurs regelmatig gebruikten.
ZachXBT's kritiek: op het verkeerde doelwit gericht?
De onderzoeker contrasteerde HTX met eerdere doelwitten zoals Hydra en Garantex, die een hoge concentratie van illegale activiteiten hadden. HTX daarentegen bedient een enorme Aziatische retailbasis — veel gewone handelaren. ZachXBT beweert dat het VK een aparte geldloper van $1,25 miljard van een echte illegale actor heeft gemist terwijl het achter een reguliere beurs aan ging. “De tools worstelen om activiteit vóór en na sancties te scheiden,” merkte hij op, wat betekent dat een wallet die in 2023 één opname van HTX deed en daarna niets meer, dezelfde rode vlag krijgt als een wallet die nu actief geld naar Rusland leidt.
Het omkeren van die hoogrisicomarkeringen is momenteel niet mogelijk. Protocollen verwijzen naar tools van derden, en die tools hebben geen mechanisme om een wallet te 'ontmarkeren' zodra deze is aangemerkt — zelfs niet als de eigenaar kan bewijzen dat de transactie schoon was.
Waar gebruikers mee te maken hebben
Een getroffen gebruiker vertelde ZachXBT dat wallets met 99,5% van hun totale vermogen werden bevroren nadat ze een klein aantal opnames van HTX na de sancties hadden gedaan. De gebruiker werd niet openlijk genoemd, maar het verhaal onderstreept de botte kracht van het sanctieregime. ZachXBT adviseerde om fondsen via gedecentraliseerde bruggen een aantal stappen verwijderd te verplaatsen van elke gemarkeerde wallet — hoewel dat een magere troost is voor iemand die al buitengesloten is van zijn bezittingen.
De timing is niet gunstig voor HTX's retailbasis. Veel Aziatische gebruikers vertrouwen op de beurs voor dagelijkse handel, en een plotselinge bevriezing van VK-gelinkte accounts kan via gerelateerde wallets in meerdere rechtsgebieden overslaan. Nalevingsbedrijven hebben weinig prikkel om het probleem van valse positieven op te lossen: de veiligste aanpak is om alles te blokkeren dat in aanraking komt met een gesanctioneerde entiteit en later beroepen af te handelen.
De onbeantwoorde vraag
Het Britse ministerie van Financiën heeft nog niet verduidelijkt of het van plan is richtlijnen uit te geven over hoe gebruikers ten onrechte toegekende markeringen kunnen aanvechten, of dat beurzen zoals HTX een verwijdering van de sanctielijst kunnen aanvragen. Voor nu draagt iedereen die ooit fondsen op HTX heeft gehad — zelfs jaren geleden — effectief een digitaal scharlaken rood lint dat geen enkele huidige nalevingstool kan verwijderen.
