SEC nosti torstaina kanteen Texasilaista Fuller-nimistä miestä vastaan väittäen tämän pyörittäneen 12,3 miljoonan dollarin kryptosijoitushuijausta, joka perustui tekoälypohjaisiin kaupankäyntibotteihin liittyviin lupauksiin. Kanteen mukaan Fuller ohjasi 6,2 miljoonaa dollaria henkilökohtaisiin menoihinsa ja käytti toiset 5,5 miljoonaa dollaria Ponzin kaltaisiin maksuihin aikaisemmille sijoittajille. Vain noin 3 % rahoista – eli noin 369 000 dollaria – meni todellisuudessa kryptokauppaan.
Miten huijaus toimi
Fuller markkinoi automaattisia kaupankäyntibotteja, joiden hän väitti käyttävän tekoälyä tuottaakseen jatkuvia tuottoja epävakailla kryptomarkkinoilla. Sijoittajille kerrottiin, että heidän varansa yhdistettäisiin ja niillä käytäisiin aktiivisesti kauppaa. SEC:n mukaan toiminta oli kuitenkin enimmäkseen tyhjä kuori. Pieni summa, joka päätyi pörsseihin, ei riittänyt tuottamaan Fullerin lupaamia tuottoja. Loput rahat käytettiin viraston mukaan ”henkilökohtaisiin ylellisyyksiin”. Kanne ei nimeä pörssiä tai kaupankäyntialustaa, mutta ero lupailujen ja todellisuuden välillä on jyrkkä.
Ponzin kaltaiset mekanismit
5,5 miljoonan dollarin käyttö maksuihin aikaisemmille sijoittajille on klassinen merkki Ponzi-rakenteesta. Uusia varoja käytettiin vanhojen sijoittajien tyytyväisenä pitämiseen, mikä sai huijauksen näyttämään kannattavalta, vaikka se ei sitä ollut. Tällainen kierto voi jatkua vain tiettyyn pisteeseen asti, kunnes matematiikka pettää. SEC:n ajoitus viittaa siihen, että virasto uskoo pisteen tulleen tai olevan tulossa.
Minne rahat menivät
Fuller väittää käyttäneensä 6,2 miljoonaa dollaria itseensä – summa, joka on moninkertainen kaupankäyntiaktiivisuuteen verrattuna. Kanne ei erittele jokaista ostosta, mutta viesti on selvä: huijaus ei niinkään tähtää kaupankäyntibisneksen rakentamiseen, vaan elämäntyylin rahoittamiseen. Sijoittajille, jotka luovuttivat rahojaan odottaen teknologiavetoista etua, totuus on paljon vanhempi kuin tekoäly.
Mitä tapahtuu seuraavaksi
SEC vaatii perusteettoman edun palauttamista, siviilioikeudellisia seuraamuksia sekä kieltoa, joka estää Fulleria koskaan pyörittämästä uutta sijoitusjärjestelmää. Tapaus käsitellään Texasin liittovaltion tuomioistuimessa. Oikeudenkäyntipäivää ei ole asetettu, mutta virasto pyrkii tyypillisesti jäädyttämään varat nopeasti petostapauksissa. Sijoittajat, jotka menettivät rahojaan huijauksessa, voivat mahdollisesti jättää korvausvaatimuksia SEC:n hallinnoimaan rahastoon – mutta prosessi, jos se toteutuu, kestää kuukausia tai vuosia.
